期指市场持续走强 贴水幅度快速收窄

2016-07-08 04:53:03 来源:网络

期指三大主力合约本周一全线大涨,随后继续震荡走高,贴水幅度快速收窄。截至周四收盘,沪深300期指主力合约IF1607报收3185.6点,周线上涨2.35%;上证50期指IH1607报收2145.8点,周线上涨1.77%;中证500期指IC1607报收6279.4点,周线上涨3.83%。

  期指三大主力合约本周一全线大涨,随后继续震荡走高,贴水幅度快速收窄。截至周四收盘,沪深300期指主力合约IF1607报收3185.6点,周线上涨2.35%;上证50期指IH1607报收2145.8点,周线上涨1.77%;中证500期指IC1607报收6279.4点,周线上涨3.83%。

  中证500期指近一周再度领涨三大品种,体现了其价格高弹性的特点。近期,市场持续回暖的迹象较为明显,期指各张合约价格均出现连续攀升。

  6月27日至7月7日,中证500期指当月合约累计涨幅达到8.08%,大幅领先沪深300期指(5.65%)与上证50期指(4.42%)。截至本周四,中证500期指当月合约价格已经刷新了近3个月新高。相比之下,另外两个品种目前仍处于6月初的价格水平。在上涨行情中,中证500期指强势领涨已经成为常态,若此后市场继续向好,中证500期指的交易价值有望继续得到体现。

  期现价差数据方面,三大期指当月合约贴水幅度均在周四出现收窄。截至周四收盘,IF1607、IH1607和IC1607分别较现货指数贴水24.4点、21.1点和40.4点,较前一交易日分别收窄8.2点、1.8点和30.4点。

  在周四之前的8个交易日内,中证500期指IC1607贴水幅度始终围绕70个点上下小幅波动,周四贴水幅度的大幅收窄引起了市场关注。自6月20日IC1607晋升当月合约以来,其贴水幅度始终处于缓慢收窄的趋势之中,最近一次大幅度变化出现在6月27日。

  6月27日,IC1607大幅上涨2.70%,贴水幅度从116.6点降至79.0点,大幅收窄37.6点,市场参与资金短线做多的迹象较为明显。在之后的8个交易日内,IC1607继续上涨超过5.6%,合约贴水幅度也未重新扩大。从本周四的情形看,IC1607贴水幅度再次在上涨行情中大幅收窄,后市能否同样延续涨势值得关注。

  量仓数据方面,三大期指总持仓规模近一周均出现小幅回升,其中,沪深300期指回升幅度最为明显。截至周四收盘,沪深300期指总持仓量为42220手,较上周五增加1105手。随着市场逐步回暖,部分前期离场的资金开始逐步回流,有望对行情的持续性形成一定促进作用。

  主力持仓数据方面,中金所周四盘后公布的数据显示,主力席位提前移仓的迹象较为明显。IF1607中,空头持仓排名前20的席位共计减持空单1334手。其中,中信期货、银河期货、永安期货等5家席位减持空单幅度均在100手以上;多头持仓排名前20的席位共计减持多单1123手,华泰期货单个席位减持多单幅度达到560手。

(责任编辑:DF099)

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